📌Bank of America:
- Сейчас мы "тактически бычьи" в отношении акций Китая с признаками ослабления неопределенности вокруг covid, сектора недвижимости, регулятивной и ДКП.
#covid19
- Сейчас мы "тактически бычьи" в отношении акций Китая с признаками ослабления неопределенности вокруг covid, сектора недвижимости, регулятивной и ДКП.
#covid19
FTX Trading Ltd. приобрела Liquid Group и все ее операционные дочерние компании в мае 2022 года.
(Нужно было валить раньше, но многие забыли, что это актив #FTX и все равно встряли)
Please open Telegram to view this post
VIEW IN TELEGRAM
📌Bank of America (опрос):
- 92% респондентов прогнозируют стагфляцию в 2023 году.
- Настроения по-прежнему крайне медвежьи, 77% респондентов считают вероятной рецессию в течение следующих 12 месяцев.
- Рекордные 42% респондентов ожидают падения доходности облигаций в ближайшие 12 месяцев.
- Самый большой риск, на который ссылаются, - это сохранение инфляции на высоком уровне, основные противоположные сделки - длинные позиции на развивающихся рынках и короткие позиции по доллару.
- 92% респондентов прогнозируют стагфляцию в 2023 году.
- Настроения по-прежнему крайне медвежьи, 77% респондентов считают вероятной рецессию в течение следующих 12 месяцев.
- Рекордные 42% респондентов ожидают падения доходности облигаций в ближайшие 12 месяцев.
- Самый большой риск, на который ссылаются, - это сохранение инфляции на высоком уровне, основные противоположные сделки - длинные позиции на развивающихся рынках и короткие позиции по доллару.
This media is not supported in your browser
VIEW IN TELEGRAM
📕Сегодня, 15 ноября, численность населения Земли официально превысила 8 миллиардов человек, сообщили в ООН.
По прогнозам организации, население Земли может вырасти примерно до 8,5 млрд в 2030 году и до 9,7 миллиарда в 2050 году. В 2080-х годах оно достигнет пика примерно в 10,4 млрд человек и останется на этом уровне до 2100 года.
Более половины прогнозируемого прироста населения планеты до 2050 года будет сосредоточено в восьми странах: Конго, Египте, Эфиопии, Индии, Нигерии, Пакистане, Филиппинах и Объединенной Республике Танзания.
По прогнозам организации, население Земли может вырасти примерно до 8,5 млрд в 2030 году и до 9,7 миллиарда в 2050 году. В 2080-х годах оно достигнет пика примерно в 10,4 млрд человек и останется на этом уровне до 2100 года.
Более половины прогнозируемого прироста населения планеты до 2050 года будет сосредоточено в восьми странах: Конго, Египте, Эфиопии, Индии, Нигерии, Пакистане, Филиппинах и Объединенной Республике Танзания.
⚽️Криштиану Роналду заключил многолетний контракт с #Binance и запустит свою первую коллекции NFT.
🕊WSJ - Сэм все еще пытается спаси #FTX
- основатель FTX по-прежнему считает, что сможет собрать достаточно денег, чтобы оздоровить пользователей, говорят люди, знакомые с этим вопросом.
- Бэнкман-Фрид вместе с несколькими оставшимися сотрудниками провел прошедшие выходные в поисках денег для покрытия дефицита в размере до 8 миллиардов долларов в надежде погасить долг клиентам FTX.
- Попытки покрыть этот дефицит пока не увенчались успехом.
- Компании, находящиеся под защитой по банкротству, иногда получают кредиты, предназначенные для поддержания операций.
Это подразумевает то, что если компании выживут, первые заработанные ими средства пойдут на погашение этой жизненно важной линии.
- основатель FTX по-прежнему считает, что сможет собрать достаточно денег, чтобы оздоровить пользователей, говорят люди, знакомые с этим вопросом.
- Бэнкман-Фрид вместе с несколькими оставшимися сотрудниками провел прошедшие выходные в поисках денег для покрытия дефицита в размере до 8 миллиардов долларов в надежде погасить долг клиентам FTX.
- Попытки покрыть этот дефицит пока не увенчались успехом.
- Компании, находящиеся под защитой по банкротству, иногда получают кредиты, предназначенные для поддержания операций.
Это подразумевает то, что если компании выживут, первые заработанные ими средства пойдут на погашение этой жизненно важной линии.
Crypto Headlines
⛔️Криптобиржа AAX внезапно объявила о приостановке всех операций, включая торговлю, снятие средств и т. д. Обещают, что постараются все перезапустить через 7 -10 дней ❗️Также у криптобиржи BitCoke проблемы с выводами средств - пока задержки, как говорят.…
📍Обновление по AAX: если к концу этой недели удасться найти дополнительный капитал, AAX сможет возобновить работу в обычном режиме.
Если AAX не сможет обеспечить финансирование для последующей работы, то криптобиржа обязуется инициировать юридические процедуры для обеспечения распределения активов.
(Будем следить - встряло также немало людей из СНГ)
Если AAX не сможет обеспечить финансирование для последующей работы, то криптобиржа обязуется инициировать юридические процедуры для обеспечения распределения активов.
(Будем следить - встряло также немало людей из СНГ)
📌Харкер, председатель #ФРС:
(доклад президента ФРБ Филадельфии)
☑️Экономика
- Потребительские расходы замедляются, причем лидируют в снижении услуги и розничная торговля.
- Инвестиции в жилищное строительство ослабли, и даже бум в обрабатывающей промышленности, который поддерживал экономику - начинает ослабевать.
- После двух отрицательных кварталов роста ВВП с начала года, в третьем квартале наблюдался рост на 2,6%.
- Ситуация на рынке труда продолжает оставаться чрезвычайно напряженной.
- Я ожидаю, что экономический рост в этом году замедлится.
- Я прогнозирую без изменений рост ВВП в 2022 году, рост на 1,5% в 2023 году и рост примерно на 2% в 2024 году.
- Уровень безработицы должен достичь максимума в 4,5% в следующем году, поскольку финансовые условия кусаются. Затем он должен упасть до 4% в 2024 году.
☑️Инфляция
- Инфляция остается очень высокой.
- Долгосрочная цель ФРС - 2% инфляции в годовом исчислении, и прямо сейчас годовая инфляция PCE, включая продукты питания и энергоносители, составляет 6,2 процента.
- У нас не может быть хорошо функционирующей экономики с высокой инфляцией.
- Мы полны решимости снизить инфляцию.
- Определенная политика правительства США способствовала возникновению у нас проблем со стороны предложения.
- Наш рынок труда остается горячим. Это означает, что американцы получают зарплату, даже если их относительная стоимость снижается из-за инфляции.
- Инфляция снизится, но потребуется некоторое время, чтобы достичь нашей цели. Я ожидаю, что базовая инфляция PCE составит около 4,8% в 2022 году, около 3,5% в следующем году и 2,5% в 2024 году.
Денежно-кредитная политика ФРС:
- ФРС мало что может сделать, чтобы повлиять на ограничения предложения, повышающие инфляцию.
- Для решения этих проблем, к сожалению, потребуется время.
- У нас есть два основных инструмента для реализации ДКП: ставка по федеральным фондам и наш баланс.
- Сокращение покупки активов началось всерьез в ноябре прошлого года и сейчас завершено.
- Я ожидаю, что мы замедлим темпы повышения ставок по мере приближения к достаточно ограничительной позиции.
- Повышение ставки на 50 б.п. все равно было бы значительным!
- В какой-то момент в следующем году, я ожидаю, что мы некоторое время будем придерживаться ограничительной ставки, чтобы позволить ДКП выполнить ее предназначение.
- Мы должны оставаться зависимыми от данных и гибкими в отношении политики.
- Что нам действительно нужно увидеть, так это устойчивое снижение ряда показателей инфляции, прежде чем мы откажемся от ужесточения ДКП. И опять же, нам нужно убедиться, что инфляционные ожидания не останутся без поддержки.
(доклад президента ФРБ Филадельфии)
☑️Экономика
- Потребительские расходы замедляются, причем лидируют в снижении услуги и розничная торговля.
- Инвестиции в жилищное строительство ослабли, и даже бум в обрабатывающей промышленности, который поддерживал экономику - начинает ослабевать.
- После двух отрицательных кварталов роста ВВП с начала года, в третьем квартале наблюдался рост на 2,6%.
- Ситуация на рынке труда продолжает оставаться чрезвычайно напряженной.
- Я ожидаю, что экономический рост в этом году замедлится.
- Я прогнозирую без изменений рост ВВП в 2022 году, рост на 1,5% в 2023 году и рост примерно на 2% в 2024 году.
- Уровень безработицы должен достичь максимума в 4,5% в следующем году, поскольку финансовые условия кусаются. Затем он должен упасть до 4% в 2024 году.
☑️Инфляция
- Инфляция остается очень высокой.
- Долгосрочная цель ФРС - 2% инфляции в годовом исчислении, и прямо сейчас годовая инфляция PCE, включая продукты питания и энергоносители, составляет 6,2 процента.
- У нас не может быть хорошо функционирующей экономики с высокой инфляцией.
- Мы полны решимости снизить инфляцию.
- Определенная политика правительства США способствовала возникновению у нас проблем со стороны предложения.
- Наш рынок труда остается горячим. Это означает, что американцы получают зарплату, даже если их относительная стоимость снижается из-за инфляции.
- Инфляция снизится, но потребуется некоторое время, чтобы достичь нашей цели. Я ожидаю, что базовая инфляция PCE составит около 4,8% в 2022 году, около 3,5% в следующем году и 2,5% в 2024 году.
Денежно-кредитная политика ФРС:
- ФРС мало что может сделать, чтобы повлиять на ограничения предложения, повышающие инфляцию.
- Для решения этих проблем, к сожалению, потребуется время.
- У нас есть два основных инструмента для реализации ДКП: ставка по федеральным фондам и наш баланс.
- Сокращение покупки активов началось всерьез в ноябре прошлого года и сейчас завершено.
- Я ожидаю, что мы замедлим темпы повышения ставок по мере приближения к достаточно ограничительной позиции.
- Повышение ставки на 50 б.п. все равно было бы значительным!
- В какой-то момент в следующем году, я ожидаю, что мы некоторое время будем придерживаться ограничительной ставки, чтобы позволить ДКП выполнить ее предназначение.
- Мы должны оставаться зависимыми от данных и гибкими в отношении политики.
- Что нам действительно нужно увидеть, так это устойчивое снижение ряда показателей инфляции, прежде чем мы откажемся от ужесточения ДКП. И опять же, нам нужно убедиться, что инфляционные ожидания не останутся без поддержки.
This media is not supported in your browser
VIEW IN TELEGRAM
📣Жители разрушают центр тестирования в Гуанчжоу на юге Китая.
- Строгие ограничения политики Covid, похоже, терпят неудачу, и люди бунтуют.
#covid19
- Строгие ограничения политики Covid, похоже, терпят неудачу, и люди бунтуют.
#covid19
📌Кук, председатель #ФРС:
- Инфляция слишком высока.
- ФРС сосредоточена на борьбе с инфляцией.
- ФРС хочет устойчиво сильного рынка труда.
❗️📌Харкер, председатель #ФРС про криптовалюту
- Нам действительно нужно, чтобы конгресс высказал мнение о регулировании криптофинансирования.
- Криптофинансирование на данный момент не представляет угрозы для финансовой стабильности в целом.
- Конгресс должен решить, какие правительственные учреждения должны регулировать криптовалюту.
- Я все еще не определился с тем, является ли внедрение цифровых денег центральным банком сша хорошей идеей.
▪️Про ДКП ФРС
- Мы хотим последовательно сокращать баланс, пока не увидим, что нам нужно остановится.
- Предположительно, мы сократим баланс на 2,5 трлн долларов, но будем руководствоваться данными.
- Для снижения инфляции потребуется время.
- Я не слишком обеспокоен инфляционными ожиданиями.
- Думаю, что мы движемся в правильном направлении по инфляции.
- Я не хочу, чтобы мы резко повышали, а затем снижали процентные ставки.
- Мы должны найти баланс в сокращении потерь рабочих мест при одновременном взятии инфляции под контроль. я думаю, что такой исход все еще возможен.
- Мы можем сделать паузу до тех пор, пока мы постоянно работаем над снижением инфляции.
- Инфляция слишком высока.
- ФРС сосредоточена на борьбе с инфляцией.
- ФРС хочет устойчиво сильного рынка труда.
❗️📌Харкер, председатель #ФРС про криптовалюту
- Нам действительно нужно, чтобы конгресс высказал мнение о регулировании криптофинансирования.
- Криптофинансирование на данный момент не представляет угрозы для финансовой стабильности в целом.
- Конгресс должен решить, какие правительственные учреждения должны регулировать криптовалюту.
- Я все еще не определился с тем, является ли внедрение цифровых денег центральным банком сша хорошей идеей.
▪️Про ДКП ФРС
- Мы хотим последовательно сокращать баланс, пока не увидим, что нам нужно остановится.
- Предположительно, мы сократим баланс на 2,5 трлн долларов, но будем руководствоваться данными.
- Для снижения инфляции потребуется время.
- Я не слишком обеспокоен инфляционными ожиданиями.
- Думаю, что мы движемся в правильном направлении по инфляции.
- Я не хочу, чтобы мы резко повышали, а затем снижали процентные ставки.
- Мы должны найти баланс в сокращении потерь рабочих мест при одновременном взятии инфляции под контроль. я думаю, что такой исход все еще возможен.
- Мы можем сделать паузу до тех пор, пока мы постоянно работаем над снижением инфляции.
📌Барр, председатель #ФРС:
- Я внимательно слежу за ликвидностью и риском изменения процентных ставок.
- Я уделяю пристальное внимание рискам в Китае.
- Мы также наблюдаем за рисками кибербезопасности.
- Мы также беспокоимся об уязвимостях в небанковском секторе, включая криптовалюту.
- Фирмы, которые работают за пределами периметра регулирования, могут вызвать серьезные проблемы.
- Для ФРС было бы полезно консультировать банки о том, как безопасно управлять криптовалютой.
- Что касается депозитарной деятельности, банки до сих пор проявляли осторожность.
- Мы работаем над руководством по криптовалютам с другими регуляторами.
- Обзор структуры капитала банков, вероятно, будет обновлен в начале следующего года.
- Это правда, что экономика будет испытывать значительный спад.
- У меня нет точного прогноза уровня безработицы.
- Я внимательно слежу за ликвидностью и риском изменения процентных ставок.
- Я уделяю пристальное внимание рискам в Китае.
- Мы также наблюдаем за рисками кибербезопасности.
- Мы также беспокоимся об уязвимостях в небанковском секторе, включая криптовалюту.
- Фирмы, которые работают за пределами периметра регулирования, могут вызвать серьезные проблемы.
- Для ФРС было бы полезно консультировать банки о том, как безопасно управлять криптовалютой.
- Что касается депозитарной деятельности, банки до сих пор проявляли осторожность.
- Мы работаем над руководством по криптовалютам с другими регуляторами.
- Обзор структуры капитала банков, вероятно, будет обновлен в начале следующего года.
- Это правда, что экономика будет испытывать значительный спад.
- У меня нет точного прогноза уровня безработицы.
📌Байден:
- Сегодня есть больше признаков того, что мы начинаем видеть умеренную инфляцию.
- Мой экономический план дает результаты, и мы сталкиваемся с глобальными экономическими вызовами с позиции силы.
#Байден
- Сегодня есть больше признаков того, что мы начинаем видеть умеренную инфляцию.
- Мой экономический план дает результаты, и мы сталкиваемся с глобальными экономическими вызовами с позиции силы.
#Байден
📌Бостик, председатель #ФРС:
- Я думаю, что потребуется дальнейшее повышение ставок.
- Существует множество сценариев, при которых рецессия может оказаться умеренной.
- Я вижу, что коммерческая недвижимость и банки пострадали от повышения ставок.
- Мне нужно, чтобы цены на услуги замедлились, мы пока этого не видели.
- Ставки должны оставаться на пике, пока инфляция не достигнет 2%.
- Я вижу проблеск надежды на то, что инфляция ослабевает.
- Пройдут месяцы, прежде чем станет очевидным полное влияние ДКП на инфляцию.
- Рецессия не является предрешенным исходом, ФРС попытается избежать ее, если это вообще возможно.
- Влияние ужесточения финансовых условий на корпоративную активность пока не было достаточно значительным, чтобы сдержать инфляцию.
📌ФРБ Нью-Йорка:
- Общий долг домохозяйств в третьем квартале вырос на 2,2% до 16,51 трлн долларов.
- 15%-ный скачок остатков средств на кредитных картах является самым большим за последние 20 лет.
- Объем выданных ипотечных кредитов в третьем квартале сократился на 126 млрд долларов до 633 млрд долларов.
- Высокая инфляция, сильный потребительский спрос способствуют росту уровня задолженности.
- Я думаю, что потребуется дальнейшее повышение ставок.
- Существует множество сценариев, при которых рецессия может оказаться умеренной.
- Я вижу, что коммерческая недвижимость и банки пострадали от повышения ставок.
- Мне нужно, чтобы цены на услуги замедлились, мы пока этого не видели.
- Ставки должны оставаться на пике, пока инфляция не достигнет 2%.
- Я вижу проблеск надежды на то, что инфляция ослабевает.
- Пройдут месяцы, прежде чем станет очевидным полное влияние ДКП на инфляцию.
- Рецессия не является предрешенным исходом, ФРС попытается избежать ее, если это вообще возможно.
- Влияние ужесточения финансовых условий на корпоративную активность пока не было достаточно значительным, чтобы сдержать инфляцию.
📌ФРБ Нью-Йорка:
- Общий долг домохозяйств в третьем квартале вырос на 2,2% до 16,51 трлн долларов.
- 15%-ный скачок остатков средств на кредитных картах является самым большим за последние 20 лет.
- Объем выданных ипотечных кредитов в третьем квартале сократился на 126 млрд долларов до 633 млрд долларов.
- Высокая инфляция, сильный потребительский спрос способствуют росту уровня задолженности.
📍Новый твит Сэма из #FTX
12) Насколько мне известно, по состоянию на 11/7 (7 ноября), с возможностью ошибок:
а) У Аламеды было больше активов, чем пассивов М2М (но не ликвидных!)
б) У Аламеды была маржинальная позиция на FTX Intl
c) У FTX US было достаточно средств, чтобы расплатиться со всеми клиентами
Не все обязательно согласны с этим
12) Насколько мне известно, по состоянию на 11/7 (7 ноября), с возможностью ошибок:
а) У Аламеды было больше активов, чем пассивов М2М (но не ликвидных!)
б) У Аламеды была маржинальная позиция на FTX Intl
c) У FTX US было достаточно средств, чтобы расплатиться со всеми клиентами
Не все обязательно согласны с этим
▪️Goldman Sachs — постинфляционное ралли закончено.
- Признаки замедления инфляции быстрее, чем ожидалось, могут способствовать замедлению темпов повышения ставок, но риски продления цикла повышения ставок остаются.
- Устойчивый рост также может вынудить ЦБ подтвердить свою ястребиную позицию на фоне «значительного облегчения» финансовых условий
- Стратеги подтверждают осторожную позицию и отмечают возможность «тактической асимметрии» в Китае на фоне открытия экономики после локдаунов, а не в акциях технологических компаний США, которые «продолжают выглядеть дорого».
Bloomberg #инфляция
- Признаки замедления инфляции быстрее, чем ожидалось, могут способствовать замедлению темпов повышения ставок, но риски продления цикла повышения ставок остаются.
- Устойчивый рост также может вынудить ЦБ подтвердить свою ястребиную позицию на фоне «значительного облегчения» финансовых условий
- Стратеги подтверждают осторожную позицию и отмечают возможность «тактической асимметрии» в Китае на фоне открытия экономики после локдаунов, а не в акциях технологических компаний США, которые «продолжают выглядеть дорого».
Bloomberg #инфляция
🔥Источники WSJ говорят, что BlockFi все
- планирует увольнения сотрудников
- приостановил снятие средств клиентами на прошлой неделе, ссылаясь на суматоху c #FTX
- Источники WSJ сообщают, что по состоянию на прошлый год, у BlockFi было не менее 14 миллиардов долларов клиентских депозитов
- BlockFi готовится к потенциальному банкротству, сообщают источники WSJ
- планирует увольнения сотрудников
- приостановил снятие средств клиентами на прошлой неделе, ссылаясь на суматоху c #FTX
- Источники WSJ сообщают, что по состоянию на прошлый год, у BlockFi было не менее 14 миллиардов долларов клиентских депозитов
- BlockFi готовится к потенциальному банкротству, сообщают источники WSJ
📍Данные, свидетельствующие о снижении инфляции, усилили ставки на небольшое повышение процентной ставки #ФРС.
«Они (данные) подтвердят надежды людей на то, что инфляция начинает сдавать свои позиции. Это придаст рынку больше уверенности», — сказал Роберт Павлик, Dakota Wealth.
Трейдеры увеличили свои ставки на повышение ставок ФРС на 50 б.п. на декабрьском заседании до 85,4% с 80,6% до публикации данных, согласно инструменту CME Fedwatch.
- Цены производителей в США растут меньше, чем ожидалось
- Walmart подскакивает на сильном прогнозе.
- Индексы выросли: Dow на 0,90%, S&P на 1,40%, Nasdaq на 2,03%
Множество других экономических данных, в том числе о розничных продажах и вводе жилья на этой неделе, а также комментарии нескольких представителей ФРС, также будут проанализированы инвесторами, поскольку они попытаются оценить путь будущего повышения ставок.
#инфляция
«Они (данные) подтвердят надежды людей на то, что инфляция начинает сдавать свои позиции. Это придаст рынку больше уверенности», — сказал Роберт Павлик, Dakota Wealth.
Трейдеры увеличили свои ставки на повышение ставок ФРС на 50 б.п. на декабрьском заседании до 85,4% с 80,6% до публикации данных, согласно инструменту CME Fedwatch.
- Цены производителей в США растут меньше, чем ожидалось
- Walmart подскакивает на сильном прогнозе.
- Индексы выросли: Dow на 0,90%, S&P на 1,40%, Nasdaq на 2,03%
Множество других экономических данных, в том числе о розничных продажах и вводе жилья на этой неделе, а также комментарии нескольких представителей ФРС, также будут проанализированы инвесторами, поскольку они попытаются оценить путь будущего повышения ставок.
#инфляция